定期定額試算（月繳投資保單）

每個保單月依序計算（金額單位：元）：

淨危險保額 ＝ 身故保險金 − 上月帳戶價值 保險成本 ＝ 淨危險保額 × 當月保險成本費率 扣完費用 ＝ 上月帳戶價值 ＋ 當月保費 × (1 − 費用率) − 保單管理費 − 保險成本 月底帳戶價值 ＝ 扣完費用 × (1 ＋ i) − 領現配息 領現配息 ＝ 扣完費用 × 年化配息率 ÷ 12 × 配息領現比例 i ＝ (1 ＋ 年化總報酬率)^(1/12) − 1

• 淨危險保額：身故時保險公司要「另外」拿出來的錢，保險成本只算這一段。帳戶價值越高，淨危險保額越小。
• 保險成本費率：甲型、乙型：第 1 個月的費率 ＝ 你填的「第一個月的保險成本」÷ 第 1 個月的淨危險保額。選「已繳保費與帳戶價值×K值取高」或「只依帳戶價值×K值」時，第 1 個月的淨危險保額只有一期保費（或 0），拿第一個月的金額換算會把費率放大幾十倍，所以改填「每萬元保障每月幾元」的費率（預設 1.5 元，和甲型預設的保額 100 萬、第一個月 150 元同一個單價）。之後每長一歲乘上 (1 ＋ 每歲調升率)。
• 費用率：依保單年度套用，第 6 年以後都用「第 6 年起」那一格。
• i：月報酬率。用複利換算，年化 6% 的月報酬率約 0.487%，不會因為「÷ 12 再按月複利」變成 6.17%。
• 第 1 個月：保費剛進來還要時間買進基金，保守起見不計報酬、不配息。

身故保險金（K ＝ 依「到達年齡」的法定最低比率；到達年齡 ＝ 投保年齡 ＋ 保單年度數 − 1，每個保單年度重新計算）：

甲型 ＝ max(保險金額, 帳戶價值 × K) 乙型 ＝ max(保險金額 ＋ 帳戶價值, 帳戶價值 × K) 已繳保費與帳戶價值 × K 取高（部分公司稱戊型）＝ max(累積已繳保費 − 已部分提領, 帳戶價值 × K) 只依帳戶價值 ＝ 帳戶價值 × K

• K 值：金管會規定投資型壽險「身故保險金 ÷ 保單帳戶價值」不得低於的比率，業界常稱 K 值；年紀越輕越高，每個保單年度依到達年齡往下調。
• 淨危險保額：用上月帳戶價值計算；「已繳保費」含當月剛繳的那一期（本工具不模擬部分提領，配息領現不算提領）。帳戶 × K 超過保險金額之後，甲型的淨危險保額 ＝ 帳戶 × (K − 1)，保險成本不會歸零，要到 K ＝ 100% 才停。
• 各家保險公司的丙、丁、戊型等代號定義不同，請以商品說明書的「身故保險金」條文為準。部分試算系統（包括本工具參考的原始系統）的甲型未套用最低比率，只取保額與帳戶價值較高者；本工具依法規套用 K 值，所以帳戶變大之後，甲型的保險成本會比那類系統多、帳戶價值略低。

舊比率的「14 歲以下 100%」代表舊規範對未滿 15 歲沒有規定，本工具不另設下限。

帳戶不夠扣（扣完費用小於 0）就停止試算，標示「保單可能停效」，之後的帳戶價值不再往下算成負數。實際上保險公司會先通知補繳，寬限期內沒補才停效。

內部報酬率（IRR）：把每一筆繳出去的保費（月初）、每月領到的配息，和期末的帳戶價值放在一起，找出讓它們剛好打平的每月報酬率，再換算成年化複利。已經扣掉所有費用與保險成本，比單看報酬率更接近實際拿到的報酬；不含身故理賠。

隱含淨值年變動 ＝ (1 ＋ i − 年化配息率 ÷ 12)^12 − 1。每月配息是帳戶的「年化配息率 ÷ 12」，按月配一年其實配得比年化配息率多一點，所以總報酬率和配息率一樣時，淨值每年還是會小跌（6%／6% 約 −0.16%）。配息全部領現、又不計保費和費用時，帳戶價值就照這個速度變動。

舊保單對帳：

• 已入帳期數：從保單生效日起每個月算一期（季繳、年繳也一樣，因為保險成本與管理費每月都扣）；扣款日加 10 天以後才算反映在帳戶價值。
• 保單年化報酬（IRR）：依繳費頻率推算每次繳費的時間點，金額 ＝ 已繳保費 ÷ 繳費次數；在第 N 期月底拿回「目前帳戶價值 ＋ 已領回現金」。
• 回推基金年化報酬率：用上面同一套費用與保險成本逐月試算到第 N 期，用二分法在 -50%～50% 之間找出讓試算帳戶價值等於目前帳戶價值的年報酬率。費用和保險成本填得越接近你的保單，這個數字越準。

假設與限制：報酬率、配息率每年固定；全部以新臺幣計算，不另外模擬匯率；不計解約費用、部分提領、超額保費、加值給付與稅；投保年齡每滿一個保單年度加 1 歲。試算到 110 歲為止。